明日11月11日はスターツ出版の3Q決算なので今の考えをメモ変わりに残そうと思う。
前回記事2Q決算についてhttps://datsushachiku-tousidejiyu.com/%e3%82%b9%e3%82%bf%e3%83%bc%e3%83%84%e5%87%ba%e7%89%88/
通期売上予想89億 営業利益24億に対し
3Q4Qでそれぞれ51.2億、16.6億を稼ぐ必要がある
売上 1Q:19.4 2Q:18.4 営業利益 1Q:4.4 2Q:3
この状況で売上25、26？ 営業利益8、8.6？？？
普通に考えてムリですよね。
なんだかんだ4Qで挽回してそれなりの数字は作ってくるけど、結果10～15％の下方修正がくるのかなって考えです。
会社予想EPSが450
-10%で405、-15％で382、
今のPERが少し下がってきて8.9倍の3830円ですが。
下方が出て、株主が失望して、投げ売った時に、無視され放置されていた頃の元々のPER、つまり6～7倍まで落ちる可能性があるのではないかと！
私は思いのほか良い数字が出るよりも、下方+ショックの投げ売りが出る可能性が高い方にBETしました。
特定口座分に残っていた分は3900～4000円ですべて処分。
下に行ったら買い戻したいと思っています。
明日下方がですのか、4Qで出すのかはわかりませんが。
-10%で405、-15％で382、 PER6倍なら 2400～2292円 ・・・・これは流石にやりすぎ、ない。
PER7倍なら？2800～2674円 …トランプショックみたいな事が起きればワンチャン。下方単体ではなさそう
8倍 3240～3056円 これはありそう！現実激な水準。全戻し
9倍 3645円～3438円 この辺かなぁ。と
3056～3240～3438～3645 この辺を目標に！ 明日実際にどうなるか楽しみです。
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11月16日 更新
売上18.9億 営業利益3.8億…
思った以上に悪かったが下方修正はなし。
4Q単体で売上32.3億 営業利益12.8億 を達成できると考えてる？イカれてるとしか
下方と同時に増配等のサプライズやアニメ化情報を出せば相殺されると考えているのかな。
決算前は-10～15％の下方でEPS382～405くらいをイメージしていたが
現実ラインとしては、売上80 営業利益15～16 EPS310 くらいを考えていた方が良さそうか。
決算前にあらかた処分しておいて助かったｗ
3200円くらいになったらまた買って行こうと思います。